Paneles solares: ¿comprar de contado, con préstamo, lease o PPA? Diferencias explicadas

Hay cuatro formas principales de tener paneles solares: pagar de contado, con un préstamo, con un arrendamiento (lease) o con un PPA (acuerdo de compra de energía). Con contado o préstamo, el sistema es tuyo; con lease o PPA, es de una compañía y tú pagas por usarlo o por la energía que produce. A septiembre de 2026, quien compra ya no recibe el crédito federal del 30%, y con un lease o PPA el crédito lo reclama la compañía, no tú. La mejor opción depende de si puedes pagar por adelantado, de cuánto tiempo vas a vivir en la casa y de cuánto riesgo quieres cargar.

Si te ofrecieron "paneles sin pagar nada" o "a $0 de enganche", probablemente es un lease o un PPA. No es malo en sí, pero es un contrato de 20 a 25 años, y conviene entenderlo antes de firmar. Aquí te explicamos cada opción con calma.

Pagar de contado

Cómo funciona: pagas el sistema completo y es tuyo desde el primer día.

• Ventaja principal: es la forma más barata. En los sistemas instalados en 2024, el precio mediano fue $3.5 por watt de contado contra $4.7 por watt con préstamo. (LBNL)
• Toda la energía que producen tus paneles es tuya, y su costo queda fijo. La compañía de luz puede subir sus tarifas, pero no el precio de lo que produce tu techo. Eso sí: solo cubre la parte de tu consumo que producen los paneles, y los cargos fijos de la compañía de luz pueden seguir subiendo.
• Desventaja: necesitas mucho dinero por adelantado. Y en 2026 no hay crédito federal para compras. El IRS dice que el crédito para dueños de casa no aplica a gastos después del 31 de diciembre de 2025. (IRS)

Para ver precios actuales, lee cuánto cuestan los paneles solares en 2026.

Préstamo solar

Cómo funciona: un prestamista paga el sistema y tú le pagas a él cada mes. El sistema es tuyo.

Lo que tienes que saber:

• Los "dealer fees". La Oficina para la Protección Financiera del Consumidor (CFPB) encontró que muchos préstamos solares incluyen cargos escondidos, llamados "dealer fees", que típicamente son de 10% a 30% del precio de contado y a veces más de 50%. Ejemplo de la CFPB: un sistema de $30,000 más un cargo de $9,000 se vuelve un préstamo de $39,000. También les dicen "program fees", "lending fees", "finance fees" o "platform fees". (CFPB)
• Las tasas muy bajas. Una tasa como "0.99% APR" puede venir acompañada de un dealer fee grande que sube el monto del préstamo. No siempre pasa, pero vale la pena revisarlo.
• Un aviso en el registro de tu casa. Normalmente se registra un UCC-1 (una especie de aviso de gravamen sobre el equipo) contra tu casa. Aparece cuando vendes o refinancias. (Solar.com)
• La deuda sigue aunque el instalador desaparezca. Cuando el prestamista Mosaic se declaró en bancarrota en 2025, los clientes siguieron pagando sus préstamos. Lo explicamos en qué pasa si la compañía solar quiebra.

Arrendamiento (lease)

Cómo funciona: una compañía es dueña de los paneles que pone en tu techo. Tú le pagas una cantidad fija cada mes, muchas veces con un aumento anual. (FTC)

• Ventaja: poco o nada de dinero por adelantado. Revisa en el contrato quién se encarga del mantenimiento y las reparaciones.
• Desventaja: no eres dueño. No puedes reclamar créditos fiscales ni certificados de energía renovable; eso le toca a la compañía. El contrato suele durar 20 a 25 años.
• Al vender tu casa, el comprador tiene que aceptar el lease y pasar una revisión de crédito, o tú tienes que pagar para terminarlo. Lo explicamos en vender tu casa con paneles solares.

PPA (acuerdo de compra de energía)

Cómo funciona: una compañía instala los paneles en tu casa y tú le compras la electricidad que producen, por kWh. La ley de Texas lo define así: el consumidor "no compra ni arrienda los paneles solares, pero permite que se instalen en su propiedad y acepta comprar la electricidad generada". (TDLR)

• Ventaja: pagas solo por lo que producen los paneles. Si producen menos, pagas menos.
• Desventaja: igual que el lease, no eres dueño, el contrato es largo y normalmente el precio por kWh sube cada año.

Los escaladores: el aumento que casi nadie explica

Un escalador (escalator) es un aumento automático del pago cada año, que aparece en muchos leases y PPAs. La guía de protección al consumidor de California (CPUC) advierte que estos pagos típicamente suben cada año. (CPUC)

Fuentes del sector reportan escaladores comunes de 0% a 2.9% al año. Parece poco, pero se acumula:

• Con 2.9% al año, un pago se duplica aproximadamente en 25 años (1.029 elevado a 25 ≈ 2.04).
• Ejemplo: si empiezas pagando $120 al mes con un escalador de 2.9%, en el año 25 del contrato (después de 24 aumentos) estarías pagando unos $238 al mes.

Antes de firmar, pide que te den el pago de cada año del contrato y la suma total. Y compara ese pago con lo que realmente te vas a ahorrar en la factura. Si quieres hacer esa cuenta, lee ¿vale la pena poner paneles solares?.

¿Quién se queda el crédito fiscal del 48E?

Con el fin del crédito para dueños de casa, el único crédito federal que queda para solar residencial es el crédito comercial 48E, y lo reclama la compañía dueña del sistema, no tú.

• La compañía puede reclamar, comúnmente, hasta 30%. Si algo de ese valor llega a ti depende del precio del contrato. No está garantizado. (Tax Law Center)
• Fechas límite para los paneles: los proyectos tenían que empezar construcción antes del 4 de julio de 2026, o estar en servicio a más tardar el 31 de diciembre de 2027. Algunas fuentes del sector esperan que los precios de lease y PPA suban para sistemas instalados después de esa fecha.
• Las baterías no tienen esa fecha límite. El crédito completo sigue para baterías que empiecen construcción hasta 2033. (Solar Power World) Por eso, en 2026 una batería en lease o PPA puede traer crédito para la compañía, mientras que una batería comprada no trae ninguno.

Si un vendedor te dice "con el lease te llevas el 30%", no es cierto. Más detalles en ¿todavía existe el crédito del 30%?.

Lease o PPA prepagado: la opción nueva de 2026

Con el fin del crédito para compradores, apareció una opción intermedia: el lease o PPA prepagado (prepaid).

• Pagas por adelantado aproximadamente 70% del precio de contado equivalente.
• La compañía es dueña del sistema unos 6 años y después puede pasártelo por $0 o un monto simbólico. (EnergySage)
• EnergySage reportó que los leases prepagados se cotizaron 39% por debajo del precio de contado y los PPAs prepagados 57% por debajo. En seis meses, la proporción de instaladores que cotizaban lease o PPA pasó de 14% a 41%. (EnergySage, H1 2026)

Los términos cambian mucho de una compañía a otra. Lee con cuidado cuándo y cómo pasa el sistema a tu nombre, cuánto cuesta y qué pasa si vendes la casa antes.

Tabla para comparar

Una opción más: PACE (con mucho cuidado)

PACE es un financiamiento que se paga a través de tu impuesto a la propiedad. La FTC advierte que ese gravamen tiene prioridad sobre tu hipoteca, y que si no pagas puedes llegar a perder la casa por ejecución hipotecaria. (FTC) Si te ofrecen PACE, léelo con alguien de confianza antes de firmar.

¿Cuál te conviene?

• Contado: si tienes el dinero, piensas quedarte muchos años y quieres el precio más bajo.
• Préstamo: si quieres ser dueño pero no tienes todo el dinero. Compara la tasa y el dealer fee, no solo el pago mensual.
• Lease o PPA: si no quieres o no puedes pagar por adelantado y aceptas un contrato largo. Revisa bien el escalador y lo que pasa si vendes.
• Prepagado: si tienes una parte del dinero y quieres aprovechar que la compañía puede reclamar un crédito que tú ya no puedes. Revisa cuándo pasa el sistema a tu nombre.

Cualquiera que escojas, recuerda que tienes derecho a cancelar: la regla federal de la FTC da 3 días hábiles para ventas hechas en tu casa, Texas da 5 días hábiles para contratos solares y California da 3 (o 5 si tienes 65 años o más). (FTC) Y si quieres que alguien compare opciones reales para tu casa, puedes pedir una evaluación virtual gratis.

Preguntas frecuentes

¿Es mejor comprar o rentar paneles solares?

Comprar (de contado o con préstamo) normalmente sale más barato a largo plazo y el sistema es tuyo. El lease o PPA pide poco dinero al inicio, pero es un contrato de 20 a 25 años que suele subir cada año. Depende de tu dinero disponible y de cuánto tiempo vas a vivir en la casa.

¿Qué es un escalador en un contrato solar?

Es un aumento automático del pago cada año. Los escaladores comunes van de 0% a 2.9% al año, y con 2.9% un pago casi se duplica en 25 años. Pide el pago de cada año y el total del contrato por escrito.

¿Con un lease recibo el crédito fiscal del 30%?

No. Con un lease o PPA, el crédito comercial 48E lo reclama la compañía dueña del sistema. Si ese valor te llega en un precio más bajo depende del contrato, y no está garantizado.

¿Qué es un dealer fee en un préstamo solar?

Es un cargo escondido que el prestamista suma al precio del sistema. La CFPB encontró que suele ser de 10% a 30% del precio de contado. Lo detectas comparando el precio de contado con el monto total del préstamo.

¿Qué es un lease prepagado de paneles solares?

Es un lease o PPA en el que pagas por adelantado aproximadamente 70% del precio de contado. La compañía es dueña unos 6 años y después el sistema puede pasar a tu nombre por $0 o un monto simbólico. Los términos cambian mucho entre compañías, así que lee las cláusulas de compra y traspaso.